要点一:所属板块 燃气 新疆板块 标准普尔 富时罗素 沪股通 上证380 融资融券 天然气 西部大开发

要点二:城市天然气的输配、销售、入户安装以及煤层气开采业务 公司主要从事城市天然气的输配、销售、入户安装以及煤层气开采业务。目前,公司城市燃气业务的经营区域在新疆省内,煤层气开采销售业务的经营区域在山西省及周边区域。

要点三:煤层气行业 报告期内,受国际形势变化及地缘政治博弈加剧影响,石油、天然气、煤炭在内的全球大宗商品价格持续走高,能源价格大幅上涨。与此同时,受国内经济下行压力增大影响,国内天然气行业短期呈现出自产量稳步增长,进口量降幅增大,表观消费量下滑的现象。报告期内,我国天然气产量实现了 2178 亿立方米,同比增长 6.4%,进口天然气 10925 万吨,同比下降 9.9%。表观消费量达到3663 亿立方米,同比下降 1.7%。但我们依然坚信天然气行业发展长期向好的态势不变,由于我国“富煤贫油少气”的资源禀赋,油气对外依存度居高不下,特别是在国家“双碳”战略目标下,天然气作为一次能源消费缺口加大。煤层气作为天然气战略补充,在能源结构调整和“双碳”目标中保障国家能源安全方面将发挥重要作用。报告期内,国家发改委、国家能源局出台《“十四五”现代能源体系规划》明确指出要增强油气供应能力,积极扩大非常规资源勘探开发,加快页岩油、页岩气、煤层气开发力度。天然气产量快速增长,力争 2025 年达到 2300 亿立方米以上。国家及地方一系列政策的出台有利于推动煤层气行业步入快速发展阶段。

要点四:自有气源优势 围绕“上游有气田、中游有管道、下游有市场”的战略布局,公司于 2018 年成功对亚美能源实施并购,取得了潘庄和马必项目的煤层气开发资源,初步形成了燃气行业的产销一体化模式和机制,为后期的行业竞争和市场发展赢得了主动权。亚美能源主要从事煤层气勘探、开采及销售业务,位于山西省沁水盆地,其煤层气探明地质储量居中国各盆地之首。

要点五:全产业链优势 公司拥有多年中游城市天然气输配管理和下游用户拓展方面的经验,通过对亚美能源要约收购以及与中石油建立长期战略合作关系,逐步实现“上有资源、中有管网、下有客户”的全产业链一体化的经营格局。公司也成为一家集天然气开采、输配、销售、入户安装的公司。全产业链化的经营格局一方面进一步拓展公司的主营业务并提升整体业务规模,巩固并强化了公司在燃气行业的核心竞争力;另一方面,极大缓解了因上游气源不足导致发展受限的情况,提高了公司整体抗风险能力,有利于公司实现持续、稳定的发展。

要点六:技术优势 亚美能源通过多年探索实践,拥有行业内先进的煤层气勘探开发技术,是中国首家成功采用多分支水平井钻探技术和首批采用多层压裂缓冲丛式井技术的煤层气开发商。亚美能源以创新作为企业可持续发展的重要途径,坚持以科技创新为抓手,动态调整优化勘探开发方案,通过新技术、新设备应用持续提升供气能力与供气质量。

要点七:重大资产购买 2023年3月15日公司对外发布重大资产购买暨关联交易报告书(草案)(修订稿)。新天然气通过全资孙公司香港利明作为本次交易的要约人,提请亚美能源董事会在满足先决条件的前提下向计划股东提出私有化亚美能源的建议,其中涉及根据开曼群岛公司法第86条以协议安排方式私有化亚美能源,计划股东将获得香港利明支付的现金1.85港元/股作为私有化对价。协议安排完成后,亚美能源将成为香港利明的全资子公司,并从香港联交所退市。交易价格(不含募集配套资金金额)为2,703,982,100.10港元。本次交易不涉及上市公司发行股份,不会对上市公司的股权结构产生影响。基于上市公司“立足新疆、面向全国、走国际化发展道路”的发展战略规划和“能源全产业链化、高科技化、国际化、金融化”的发展理念,通过此次私有化收购亚美能源少数股权有利于进一步推进上市公司高质量发展目标。本次交易前,上市公司持有标的公司亚美能源56.95%股权,亚美能源系上市公司控股下属公司。经过2018年上市公司要约收购完成后,对亚美能源一系列精细化管理、成本控制、产能扩张、效益提升等工作实施,使得亚美能源在资产质量、收入及利润规模均大幅提升。通过此次私有化交易完成后,亚美能源将成为上市公司100%全资下属公司,将最大限度提升上市公司归属于母公司的净资产和净利润规模,进一步提升对亚美能源的控制力,从而充分保障上市公司全体股东的合法权益,有效提升上市公司全体股东的合法收益。