伊利股份(600887) 液态奶销量提速+奶粉复苏， 我们预计 17 年全年收入+8%以上。 1）从季度看， 伊利从 1Q16 经历了 5 个季度收入低个位数增长后， 2Q17 开始提速。 渠道调研数据显示，伊利...

伊利股份(600887) 事件：伊利拟以8.5 亿美元左右的价格购买达能集团旗下的美国Stonyfield 公司的全部股权。该事项尚处于前期投标的准备阶段，存在不确定因素。 投资要点： Stonyfield 是全...

伊利股份2017年Q1实现纯利17.34亿元，同比增长11.6%，在乳制品行业竞争激烈的环境中保持了良好的增速，继续领跑。2017年原奶价格可能上涨对毛利率造成一定的压力，但从长远看，公司...

伊利股份(600887) 收入：对比蒙牛，伊利16 收入增速略低于预期、季度改善略低预期。1）竞品蒙牛收入+9.7%，源于高费用促销，行业竞争并未减缓。基础白奶、特仑苏、纯甄、冠益乳等多...

伊利股份(600887) 公司公布了2016 年度财务报告。报告期内实现营业总收入606.09 亿元（同比增长0.41%）；实现归属于上市公司股东的净利润56.69 亿元（同比增长21.80%）；实现基本每股收益...

事件：伊利股份发布2016 年报，2016 年实现营业收入603.12 亿元，同比增长0.75%；实现归属于上市公司净利润56.62 亿元，同比增长22.24%；实现扣非后的归属于上市公司净利润45.27 亿元，同比...

伊利股份(600887) 公司披露年报，16年下半年收入有所改善，但年底成本及竞争压力明显，反映出终端需求有所改善，但竞争依然激烈的现状。展望17年，公司各项产品市占率有望持续提升...

伊利股份(600887) 4Q16营收、净利同比-0. 3%、27.g%，营收略低于我们预期的+2%，因奶粉仍小幅下滑；净利高于我们预期的+18%，因营业外收入高。 产品结构调整是16年主线．2017年将延续。1...

伊利股份(600887) 营收增速低于预期，净利增速符合预期。 2016年公司营收同比增0.41%，低于预期，主要由于宏观经济放缓使得创新及中高端乳品以外的其他乳品消费同比下滑以及并表范围...

伊利股份(600887) 原奶温和复苏趋势明确，伊利有望受益供需形势转好：原奶价格变化可通过传导机制影响下游竞争格局。奶价下跌时，乳企成本降低但行业竞争格局恶化，促销加剧的情...